银行数字货币（CBDC）是中央银行发行的数字形式的法定货币。随着各国探索 CBDC 的潜力，探索其潜在收益至关重要。

存款账户利息：

CBDC 可以通过将利息支付直接存入持有人的账户来创造收入。这与央行通过向商业银行支付存款准备金利率所做的传统方式类似。利率可以激励人们持有 CBDC，减少对实体现金的需求。

交易费用：

CBDC 交易可以收取少量费用以产生收入。这些费用可以抵消运营成本，并为中央银行创造利润来源。费用必须保持在足够低的水平，以避免抑制交易活动。

投资收益：

CBDC 可以在金融市场上进行投资以赚取收益。例如，央行可以通过购买债券或其他金融工具来产生收入。这可以帮助抵消运营成本，甚至为社会项目提供资金。

支付服务：

CBDC 可以作为支付网络的基础，允许企业和个人进行即时、低成本的交易。央行可以向使用其网络的实体收取费用，从而产生收入。

降低现金管理成本：

CBDC 可以通过减少对实体现金的使用来降低现金管理成本。这可以通过消除打印、分发和存储现金的费用。这些节省可以通过降低 CBDC 利率或提高交易限制来转嫁给持有人。

需要注意的风险：

虽然 CBDC 有潜力产生收入，但也存在一些风险需要考虑：

脱媒风险： CBDC 可能会导致资金从商业银行外流，从而削弱其作为金融中介的作用。

金融稳定风险：利率波动或市场动荡可能会导致 CBDC 需求突然变化，从而影响金融体系的稳定。

隐私问题： CBDC 可能会引发隐私问题，因为央行可以追踪用户的交易。

银行数字货币具有通过存款账户利息、交易费用、投资收益和降低现金管理成本来创造收入的潜力。在实施 CBDC 之前，必须仔细考虑潜在风险。